Noções básicas de análise de estoque

Mercados em alta e baixa e venda a descoberto

Dois dos conceitos básicos de negociação no mercado de ações são os mercados de “alta” e “baixa”.

O termo mercado em alta é usado para se referir a um mercado de ações em que o preço das ações geralmente está subindo. Este é o tipo de mercado em que a maioria dos investidores prospera, já que a maioria dos investidores em ações são compradores, e não vendedores a descoberto. Existe um mercado em baixa quando os preços das ações estão caindo de forma geral.

Os investidores ainda podem lucrar, mesmo em mercados em baixa, por meio de vendas a descoberto. A venda a descoberto é a prática de tomar emprestado ações que o investidor não possui de uma corretora que possui ações. O investidor então vende as ações emprestadas no mercado secundário e recebe o dinheiro dessa venda de ações. Se o preço das ações cair como o investidor espera, então o investidor pode obter lucro comprando um número suficiente de ações para devolver ao corretor o número de ações que eles emprestaram a um preço total inferior ao que receberam pela venda de ações das ações mais cedo a um preço mais alto.

Por exemplo, se um investidor acredita que as ações da empresa "A" provavelmente cairão de seu preço atual de $ 20 por ação, o investidor pode fazer o que é conhecido como depósito de margem para tomar emprestado 100 ações de seu corretor. Ele então vende essas ações por $ 20 cada, o preço atual, o que lhe dá $ 2,000. Se a ação cair para $ 10, o investidor pode comprar 100 ações para retornar ao seu corretor por apenas $ 1,000, deixando-o com um lucro de $ 1,000.

Analisando ações - capitalização de mercado, EPS e índices financeiros

Os analistas e investidores do mercado de ações podem observar uma variedade de fatores para indicar a provável direção futura de uma ação, para cima ou para baixo no preço.

Aqui está um resumo de algumas das variáveis ​​mais comumente vistas para análise de ações.

A capitalização de mercado de uma ação, ou capitalização de mercado, é o valor total de todas as ações em circulação da ação. Uma capitalização de mercado mais alta geralmente indica uma empresa mais bem estabelecida e financeiramente sólida.

As empresas de capital aberto são obrigadas pelos órgãos reguladores da bolsa a fornecer relatórios de lucros regularmente. Esses relatórios, publicados trimestralmente e anualmente, são cuidadosamente observados por analistas de mercado como um bom indicador do desempenho dos negócios de uma empresa. Entre os principais fatores analisados ​​nos relatórios de lucros estão os lucros por ação (EPS) da empresa, que refletem os lucros da empresa divididos entre todas as suas ações em circulação.

Os analistas e investidores também examinam com frequência qualquer um dos diversos índices financeiros que se destinam a indicar a estabilidade financeira, a lucratividade e o potencial de crescimento de uma empresa de capital aberto. A seguir estão alguns dos principais índices financeiros que os investidores e analistas consideram:

Relação Preço / Lucro (P / E)

A proporção do preço das ações de uma empresa em relação ao seu EPS. Um índice P / L mais alto indica que os investidores estão dispostos a pagar preços mais altos por ação pelas ações da empresa porque esperam que a empresa cresça e que o preço das ações suba.

Rácio dívida / capital próprio

Essa é uma métrica fundamental da estabilidade financeira de uma empresa, pois mostra qual porcentagem das operações da empresa está sendo financiada por dívida em comparação com a porcentagem que está sendo financiada por investidores de capital. Um rácio dívida / capital próprio mais baixo, indicando financiamento primário de investidores, é preferível.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE): O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) é considerado um bom indicador do potencial de crescimento de uma empresa, pois mostra o lucro líquido da empresa em relação ao investimento total de capital na empresa.

Taxa de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) é considerado um bom indicador do potencial de crescimento de uma empresa, pois mostra o lucro líquido da empresa em relação ao investimento patrimonial total na empresa.

Margem de lucro

Existem vários índices de margem de lucro que os investidores podem considerar, incluindo margem de lucro operacional e margem de lucro líquido. A vantagem de olhar para a margem de lucro em vez de apenas um valor absoluto de lucro em dólares é que isso mostra qual é o percentual de lucratividade de uma empresa. Por exemplo, uma empresa pode ter um lucro de $ 2 milhões, mas se isso se traduzir apenas em uma margem de lucro de 3%, então qualquer queda significativa nas receitas pode ameaçar a lucratividade da empresa.

Outros índices financeiros comumente usados ​​incluem retorno sobre ativos (ROA), rendimento de dividendos, índice preço para contabilização (P / B), índice atual e índice de giro de estoque.

Fontes:
www.wikipedia.org/www.corporatefinanceinstitute.com/www.businessdictionary.com/www.readyratios.com/www.moneycrashers.com